Citigroup Inc. stratejistleri, ABD teknoloji hisselerinde yaşanan rekor rallinin ardından yatırımcıların kâr elde etme çabalarının getireceği yüksek riskler konusunda uyarılarda bulundu. Bankanın analizine göre, piyasalarda artan kâr realizasyonu tehdidi, daha fazla yükselişin önünü kesebilir.
Chris Montagu liderliğindeki Citi ekibi tarafından yayımlanan son haftalık özet, ABD hisse senetleri piyasasına dair kritik değerlendirmeler içeriyor. Stratejistler, kâr realizasyonu risklerinin tüm piyasalarda hızla yükseldiğini ve özellikle Nasdaq için rekor seviyelere ulaşarak endeksin gelecekteki performansını zora sokabileceğini belirtiyor.
Pozisyon Artışı Riskleri Tetikliyor
Raporda, ABD hisse senetlerinde risk akışlarının yeniden başladığı ve yeni uzun pozisyonların piyasada üstünlük sağladığı vurgulandı. Citi'nin stratejistleri, hem büyük sermayeli hem de küçük sermayeli şirketlere yönelik yükseliş pozisyonlarının (boğa pozisyonları) artmasının, olası bir geri çekilme riskini de beraberinde getirdiğine dikkat çekiyor.
Yapay Zeka İyimserliği Endişeleri Gölgede Bıraktı
Piyasadaki iyimserliğin temel motoru olarak gösterilen yapay zeka (YZ) konusundaki coşku, ABD hükümetinin kapanması veya ticaret tarifelerinin ekonomiye yönelik süregelen tehdidi gibi makroekonomik endişeleri gölgede bırakmaya devam ediyor. Bu iyimser hava, borsayı sürekli yeni zirvelere taşıyor.
Bloomberg verilerine göre teknoloji ağırlıklı Nasdaq 100 endeksi, bu yıl içinde 30 kez rekor seviyeden kapanış gerçekleştirdi. Endeks, geçen yıl toplamda 45 kez kapanış zirvesi kaydetmişti. Citi'nin bu uyarısı, yatırımcıların, güçlü yükseliş serisine rağmen artan bu riskleri göz ardı etmemesi gerektiğini gösteriyor.
